O especialista demonstra que a diferença entre os dois investimentos mais tradicionais da renda fixa brasileira fica ainda maior quando a grana é mantida aplicada pelos próximos cinco anos: o Tesouro Selic retorna R$ 9.760,82, ao passo que a poupança entrega R$ 7.449,25.
O Tesouro Selic é uma forma de emprestar dinheiro ao governo brasileiro por meio da plataforma do Tesouro Direto.
Nessa modalidade, o dinheiro aplicado conta com liquidez diária, permitindo o resgate a qualquer momento sem risco de perda do valor aplicado inicialmente.
Quanto rendem R$ 1 mil no Tesouro Selic?
Conforme o estrategista de investimentos do C6 Bank, a aplicação de R$ 1 mil no Tesouro Selic 2028 e 2031 deve render:
- R$ 1.072,01 após seis meses (sendo R$ 1.055,53 descontado o imposto de renda);
- R$ 1.142,80 após um ano (sendo R$ 1.115,67 descontado o imposto de renda);
- R$ 1.287,54 após dois anos (sendo R$ 1.242,12 descontado o imposto de renda);
- R$ 1.952,16 após cinco anos (sendo R$ 1.806,39 descontado o imposto de renda).
Quanto rendem R$ 5 mil no Tesouro Selic?
Já a aplicação de R$ 5 mil no título público pós-fixado pode retornar:
- R$ 5.360,04 após seis meses (sendo R$ 5.277,67 descontado o imposto de renda);
- R$ 5.714,00 após um ano (sendo R$ 5.578,34 descontado o imposto de renda);
- R$ 6.437,72 após dois anos (sendo R$ 6.210,62 descontado o imposto de renda);
- R$ 9.760,82 após cinco anos (sendo R$ 9.031,93 descontado o imposto de renda).
Quanto rendem R$ 10 mil no Tesouro Selic?
Emprestar R$ 10 mil para custear o governo brasileiro por meio do Tesouro Direto deve gerar:
- R$ 10.720,07 após seis meses (sendo R$ 10.555,34 descontado o imposto de renda);
- R$ 11.428,00 após um ano (sendo R$ 11.156,67 descontado o imposto de renda);
- R$ 12.875,44 após dois anos (sendo R$ 12.421,25 descontado o imposto de renda);
- R$ 19.521,63 após cinco anos (sendo R$ 18.063,86 descontado o imposto de renda).
Quanto rendem R$ 25 mil no Tesouro Selic?
Investir R$ 25 mil no título público com liquidez diária pode retribuir:
- R$ 26.800,19 após seis meses (sendo R$ 26.388,35 descontado o imposto de renda);
- R$ 28.570,00 após um ano (sendo R$ 27.891,68 descontado o imposto de renda);
- R$ 32.188,60 após dois anos (sendo R$ 31.053,12 descontado o imposto de renda);
- R$ 48.804,08 após cinco anos (sendo R$ 45.159,66 descontado o imposto de renda).
Quanto rendem R$ 50 mil no Tesouro Selic?
Uma reserva de emergência de R$ 50 mil no Tesouro Selic deve render em juros compostos:
- R$ 53.600,37 após seis meses (sendo R$ 52.776,70 descontado o imposto de renda);
- R$ 57.140,00 após um ano (sendo R$ 55.783,36 descontado o imposto de renda);
- R$ 64.377,20 após dois anos (sendo R$ 62.106,25 descontado o imposto de renda);
- R$ 97.608,16 após cinco anos (sendo R$ 90.319,32 descontado o imposto de renda).
Rentabilidade
Para o C6 Bank, a rentabilidade líquida estimada do Tesouro Selic 2028 e 2031 deve ficar em:
- Remuneração de +5,55% (após seis meses);
- Remuneração de +11,57% (após um ano);
- Remuneração de +24,21% (após dois anos);
- Remuneração de +80,64% (após cinco anos).
Como foram feitos os cálculos?
Os cálculos do estrategista de investimentos do C6 Bank levaram em conta algumas premissas, estimativas para os principais indicadores da renda fixa e projeções sobre a inflação.
Ele explica a importância de acompanhar os contratos de juros negociados em bolsa (DI futuro), e não apenas ficar ancorado na mudança a cada 45 dias da taxa Selic, que é praticamente o mesmo valor do CDI.
“O DI futuro é um contrato de juros negociado em bolsa de valores, como uma ação, em que seu preço reflete o DI médio entre o dia da negociação e o vencimento do contrato. Ou seja, cada contrato tem um preço que corresponde à expectativa do mercado sobre a taxa de juros no período”, salienta Marcelo Freller, do C6 Bank.
Logo, quando o investidor deseja entender a rentabilidade em um título de renda fixa semelhante a uma LCA ou LCI pós-fixada, é ideal considerar a taxa média do CDI no período e não apenas a taxa básica de juros atual.
Por fim, veja a seguir as premissas utilizadas pelo planejador financeiro para calcular a possível remuneração do título público:
- Selic: 14,87% a.a. (em seis meses); 14,23% a.a. (em um ano); 13,42% a.a. (em dois anos); 14,21% a.a. (em cinco anos);
- CDI: 14,77% a.a. (em seis meses); 14,13% a.a. (em um ano); 13,32% a.a. (em dois anos); 14,11% a.a. (em cinco anos);
- Poupança: 8,30% a.a. (em seis meses); 8,30% a.a. (em um ano); 8,30% a.a. (em dois anos); 8,30% a.a. (em cinco anos);
- Inflação: 4,00% a.a. (em seis meses); 4,06% a.a. (em um ano); 3,82% a.a. (em dois anos); 3,54% a.a. (em cinco anos).
